#ZTS 🐶🐱💉Zoetis, Inc.
#ZTS 🐶🐱💉Zoetis, Inc. разрабатывает и производит портфель ветеринарных лекарств и вакцин.
🟢Выручка растёт очень стабильно, с 2016 года с 4,888млрд прибавляла по 0,5млрд, с 2020 прибавление 1 млрд.дол
🟢Так же стабильно растёт и прибыль, с 821млн в 2016 до 2млрд в 2021 году
🟢Capex стабилен в течение 3-х лет на уровне 453млн.дол. Это 6% от выручки, хороший уровень, но ниже, чем в 2019 году (7,35%)
🟢FCF так же стабилен, с 497млн в 2016 году, до 1,8млрд. в 2021
🔴Дивы низкие, всего 0,53%, от прибыли всего 22,8%, значительный потенциал роста
🟢НИОКР в стабильном росте, с 376млн в 2016 до 503млн в 2021
🟢Уровень долга на одном уровне уже 4 года подряд, 6,7млрд., при этом наличность растёт, с 727 млн в 2016 до 3,27млрд в 2021
🟢Компания постоянно проводит байбек, количество акций сокращается. 495млн шт в 2016 и к 2021 стало 474млн шт.
🟡Капа 116 млрд, EV 120 млрд, балансовая стоимость 404млн дол. Тут сильный перекос, большую стоимость составляют нематериальные активы.
🟡EPS рос последние 4 квартала (0,91 - 1,26), но ожидания на 4кв21 понижены, до 0,97дол
🟢Маржа - 26%, ROE = 42,3%, ROA = 14,4%, Мультипликаторы шикарные, устойчивый бизнес.
🟡P/E = 58.9, P/S = 15,3, EV/EBITDA = 46, долг/EBITDA = 1,33. Показатели завышены, большие ожидания заложены в цену.
🔴Средний рейтинг аналитиков = 225дол, ни 7,83% ниже, чем текущая цена.
🔴Очень высокий уровень владения институционалами 89,5%, порядка 1069 фондов держат акции компании. Очень мало акций во free float
🤔Что примечательно, фонды два года подряд, в 2019 (на 61млрд) и 2020 (на 73млрд) году в 4 квартале мощно сливали акции, при среднем обороте в квартал 2-2,5млрд. Посмотрим, как в этом году будет.
🟢Short float низкий,в сего 0,52%
🔴В соц.сетях компания упоминается редко.
🔴DCF Calculator = 175дол за акцию, ниже на 40%
🧐Резюме: очень устойчивая компания с переоцененной историей и ожиданиями, полагаю, рост исчерпан, ожидаю снижение и флет.
⚙️ТА: цена находится в сильном восходящем тренде, близка верхняя граница канала, ожидаю отскок от ема10 (желтая) вверх и там разворот.
🟢Выручка растёт очень стабильно, с 2016 года с 4,888млрд прибавляла по 0,5млрд, с 2020 прибавление 1 млрд.дол
🟢Так же стабильно растёт и прибыль, с 821млн в 2016 до 2млрд в 2021 году
🟢Capex стабилен в течение 3-х лет на уровне 453млн.дол. Это 6% от выручки, хороший уровень, но ниже, чем в 2019 году (7,35%)
🟢FCF так же стабилен, с 497млн в 2016 году, до 1,8млрд. в 2021
🔴Дивы низкие, всего 0,53%, от прибыли всего 22,8%, значительный потенциал роста
🟢НИОКР в стабильном росте, с 376млн в 2016 до 503млн в 2021
🟢Уровень долга на одном уровне уже 4 года подряд, 6,7млрд., при этом наличность растёт, с 727 млн в 2016 до 3,27млрд в 2021
🟢Компания постоянно проводит байбек, количество акций сокращается. 495млн шт в 2016 и к 2021 стало 474млн шт.
🟡Капа 116 млрд, EV 120 млрд, балансовая стоимость 404млн дол. Тут сильный перекос, большую стоимость составляют нематериальные активы.
🟡EPS рос последние 4 квартала (0,91 - 1,26), но ожидания на 4кв21 понижены, до 0,97дол
🟢Маржа - 26%, ROE = 42,3%, ROA = 14,4%, Мультипликаторы шикарные, устойчивый бизнес.
🟡P/E = 58.9, P/S = 15,3, EV/EBITDA = 46, долг/EBITDA = 1,33. Показатели завышены, большие ожидания заложены в цену.
🔴Средний рейтинг аналитиков = 225дол, ни 7,83% ниже, чем текущая цена.
🔴Очень высокий уровень владения институционалами 89,5%, порядка 1069 фондов держат акции компании. Очень мало акций во free float
🤔Что примечательно, фонды два года подряд, в 2019 (на 61млрд) и 2020 (на 73млрд) году в 4 квартале мощно сливали акции, при среднем обороте в квартал 2-2,5млрд. Посмотрим, как в этом году будет.
🟢Short float низкий,в сего 0,52%
🔴В соц.сетях компания упоминается редко.
🔴DCF Calculator = 175дол за акцию, ниже на 40%
🧐Резюме: очень устойчивая компания с переоцененной историей и ожиданиями, полагаю, рост исчерпан, ожидаю снижение и флет.
⚙️ТА: цена находится в сильном восходящем тренде, близка верхняя граница канала, ожидаю отскок от ема10 (желтая) вверх и там разворот.
Disclaimer
The information and publications are not meant to be, and do not constitute, financial, investment, trading, or other types of advice or recommendations supplied or endorsed by TradingView. Read more in the Terms of Use.